09 February, 2012

Amazon.cn ---- Justification for Choosing the Order of Priorities to Invest


The mission of "Amazon.cn" is to provide the best customer experience of online shopping, and this is also its most core-competitiveness . The best customer experience of online shopping is defined as FRQHFull range of goods, Reasonable prices, Quick delivery, and High product quality ---- Mr. Hanhua Wang said, he is the President of AmazonChina. 

The vision of "Amazon.cn" is to expand and its market in China, and globalize this as an important section to Amazon's global operation system. Mr. Jeff Bezos, CEO and Chairman of the board of Amazon, stressed in 2008 that, China market is one of the 3 core sections of Amazon's global strategy.


As to the 4 options:
  • Lock in suppliers through an portal that offers rewards for latest releases (books & digital products).
  • Advertising on Chinese mainstream engine searches (for example, Baidu).
  • Direct subscription of individual customers (through Kindle).
  • Attracting on-"Amazon.cn"-sellers (Market Place Service)

We put lock in suppliers through an portal that offers rewards for latest releases first. 
The most critical parts of Amazon.cn are books and digital products. In order to provide the best customer experience, here Amazon.cn could ensure the F and H, 2 of the four core elements. So that's why this is most important and should be carried on.

We put Advertising on Chinese mainstream engine searches as the second important. 
This is the page view of Taobao, Jingdong and Amazon.cn during the past 12 months (from Google Trends)
As the current situation, Chinese consumers may know much more about "Taobao" and "Jingdong online mall" rather than Amazon.cn, it is believed that there is essential need to do self-popularizing, so that market share could get raising.

Attracting on"Amazon.cn"sellers is considered as the third important investment. 
Amazon Market Place service adversiting  in UK, and they do the same service in China
This is regarded as an additional business project for enhancement. Amazon is attracting individual and business sellers putting their goods on Amazon's sites. This project makes Amazon's goods more full-contained, but this is not indispensable of its business. 

The last important option is Direct subscription of individual customers.
Book selling is one of the best adeptnesses of Amazon, and it is the biggest book seller in the world. Amazon Kindle provides the convenience of purchasing and subscribing books, news papers, magazines and even blogs. However, as considered by Mr. Wang, before introducing this business in China, there are still lots of copyright issues to be resolved, and this takes time. So this option should be delayed for a period.

 Kindle: As shown in the picture, it is an E-book reader, designed and selled by Amazon.

No comments:

Post a Comment